大变天!房贷再收紧、利率全面上调 你看懂了吗

春节后，全国各地很多银行开始上浮房贷利率。实际上，2018年伊始，广州四大国行就宣布首套房的房贷利率上浮10%，深圳还有两家银行上浮20%，甚至有的银行二套上浮30%。

这让买房者和有房一族，都莫名紧张起来。

房贷利率上调要从2017年说起，工、农、中、建四大行不约而同的在一二线城市上调了首套房贷利率，购房者本以为是偶然的短期行为。然而他们做梦也没想到，短短几周之后，房贷利率上调之风便席卷全国。

自2017年下半年，几乎所有的房贷优惠折扣全部取消，而且还上浮10%-15%不等。

有些人认为是国家政策调控的结果，提高利率限制买房人的购买能力，打击和杜绝炒房行为。这种观点纯粹是外行人的一厢情愿的观点。那么真正的原因是什么？其中隐藏着深层次的原因。

目前，中国银行一年期的储蓄利率整存整取只有1.75%，远远低于真实的物价上涨幅度，导致储蓄意愿低迷，投资者握有大量现金寻找各种投资机会。再加上美联储加息三次，导致美国十年期国债利率有2.3%飙升至2.9%，致使中国十年期国债利率暴跌，迫使管理层不得不出手稳住债券市场。

一般，中国十年期国债的利率与美国十年期国债的利率之间必须保持1.5%至1.6%的差，才能够基本稳定住中国债券市场的利率。当美国十年期国债利率飙升的时候，会导致中国国内大规模资本兑换成美元抽逃，冲击美元对汇率。管理层为了避免汇率崩溃的后果，不得不大规模拉升对，这在一定程度上取得了效果。

然而，美联储的加息，不可避免的推高了中国国内的市场利率，导致银行储蓄减少，理财产品受到追捧，看看马云的余额宝利率就知道了。各家银行面对市场利率推高，不得不跟随调高房贷利率，这是一种利率市场化的行为，而国家的房地产调控起到的作用并不大。因此，购房者应该清醒的认识到，依靠国家政策打压房地产利率，只是一厢情愿的不切实际想法。

另外，面对市场化利率已经飙升到4%以上，而各大银行只给1.5%的利息，要想吸引储蓄，谈何容易。各大银行面对储蓄额的下降，揽储压力越来越大，可是，收效却甚微，不可避免的导致银行用于放贷的钱减少了，自然波及到房贷资金的规模。银行会把宝贵的资金贷款给那些风险低，出价高的客户，也就是愿意接受房贷利率高的客户，无可厚非。

众所周知，房贷对银行来说是优质资产，在各项放贷中不良率等各项指标最低，尤其是那些刚需购房者，他们属于中产阶级，有固定的收入做为还贷的保障，让银行感觉踏实。这也是为什么前几年，银行宁愿打折优惠10%房贷利率也要放贷的原因。然而，好日子到头了，无论是对银行还是购房者。

2018年仅仅过了一个月，银行就大面积收紧房贷，而且是突如其来的收紧，这究竟是为什么？

银行没钱了，银行真的没钱了。起初，虽然各大银行的储蓄下降，但是可以通过发行理财产品来补充资金。可是自从去年下半年出现了规模不小的债券违约，导致管理层出重手严管银行理财产品的发行，银行重要的资金来源被切断了，导致房贷额度大幅减少，自然推高了房贷利率。

所以，从表面上看是房贷利率上涨，其根本原因是银行没钱了，银行真的没钱了。

怎么办？央行加息，吸引更多的储蓄，谈何容易。目前，中国的地方债和国企的负债多的吓人，1%的银行加息，足以引发中国的债务大地震。因此，央行不到万不得已，绝不会加息。但是，也不排除加息的可能，加息虽然艰难，总比无路可走要好。

回顾中国房贷利率的波动会发现，房贷利率的波动具有周期性。2016年房贷利率最低，曾经下探到4.16%，然后逐渐攀升，虽然目前房贷利率上升了10%也只有5.39%，只能算是从底部刚刚走出，进入了上升周期。

未来的趋势还会上涨，而且可能要持续3-5年，房贷利率甚至会上涨了8%，才可能达到周期的顶峰。

房贷利率不断的攀升，甚至达到8%意味着什么？对于广大购房者来说，连想都不敢想。然而，这或许只是个开始。

中国面对美联储的不断加息，不论是主动还是被动，中国央行加息是迟早的事情，问题是加息几个百分点？刚需，无需等待，随时出手。其他购房者不得不三思，提前充分做好应对策略，调整好资产组合。